Por que eu preciso da COVARIÂNCIA NEGATIVA? | com Bettina Rudolph

O mundo financeiro é cheio de termos e conceitos complicados, né? Mas para nós da Empiricus, nada do mundo financeiro deveria ser difícil de entender. Por esse motivo, Bettina Rudolph apresenta o nosso novo quadro: “Metaforando”, onde ela vai falar sobre conceitos importantes para o seu dinheiro, de forma simplificada. 

Pra começar com o pé direito, trouxemos um termo super relevante para você controlar o risco da sua carteira de investimentos: Covariância Negativa. Parece complicado? Relaxa, a Bettina descomplica pra você. 

Covariância é o termo que o mercado usa para dizer qual pode ser o comportamento de um ativo X, em relação ao comportamento de um ativo Y. Ela mostra a relação em que esses dois ativos se movem, podendo ser positivas ou negativas. Se for positivo, significa que ambos podem subir e cair juntos, e quando negativo, o ativo X se movimenta de forma oposta ao Y. 

Mas como é medida essa relação entre ativos? Tem que ser exato ou pode variar? Para isso, existe a correlação, que serve para medir a força da relação entre estes dois ativos. Essa medida estatística varia de -1 até +1, abaixo de zero é uma correlação negativa e acima é uma correlação positiva, e se der zero, é uma correlação nula. 

Agora que você já entendeu o que significa, por que esse termo é importante para você? A covariância prova a importância de uma carteira diversificada, em outras palavras, que os ativos sejam descorrelacionados. Isso evita riscos e aumenta as suas chances de ter bons retornos.

Historicamente, o Ibovespa e o dólar possuem uma relação oposta, por isso é recomendado ter um pouco de dólar nos seus investimentos, por exemplo. Assim, quando a Bolsa cai por conta de uma alta no dólar, você se protege de danos maiores ao seu patrimônio, sem abrir mão de possíveis retornos. 

O mundo é cheio de incertezas e erros acontecem, por isso é importante seguir esse conceito em todos os tipos de investimento. Manter ativos diversos na carteira, é uma medida de segurança para os seus investimentos.