Ibovespa recebe Auren (AURE3), Caixa Seguridade (CXSE3) e Santos Brasil (STBP3); veja quem se despede do índice e como isso pode afetar seus investimentos

A partir da semana que vem, o Ibovespa fará mais uma atualização em sua carteira teórica, com a entrada de Auren (AURE3), Caixa Seguridade (CXSE3) e Santos Brasil (STBP3). Enquanto isso, o índice dá tchau para a Dexco (DXCO3). 

Essa mudança, entretanto, é encarada por alguns analistas como trivial. As participações da AURE3, CXSE3 e STBP3 serão respectivamente de 0,147%, 0,487% e 0,358% no IBOV.

A mudança na composição do Ibovespa passa a valer na próxima segunda-feira (2) e agora, entre setembro e dezembro de 2024, somará 86 papéis de 83 empresas brasileiras, segundo informações da B3 (B3SA3).

Como a chegada de novas empresas impacta o Ibovespa

A estreia da Auren, Caixa e Santos Brasil, contudo, ainda representará uma fração pequena do principal “termômetro” da bolsa brasileira. Com participações de menos de 1% cada, a analista de ações da Empiricus Research Larissa Quaresma acredita que essas empresas devem influenciar pouco o movimento do Ibovespa. 

Sobre a avaliação das novas empresas escolhidas para entrar e sair da lista, Larissa pontua: “Os critérios de composição do Ibovespa são quase uma fórmula que ‘cospe’ as entradas, saídas e alterações de peso. Esses parâmetros se referem principalmente ao volume de negociação”. 

Quais os requisitos necessários para uma empresa listada entrar no Ibovespa?

Nem todas as empresas de capital aberto estão listadas no Ibovespa. Isso porque o índice possui alguns requisitos, como:

• As ações das companhias listadas precisam ser negociadas em 95% dos pregões no período de vigência das últimas três carteiras (aproximadamente 1 ano); 
• Sua movimentação financeira deve ser equivalente a pelo menos 0,1% do volume financeiro do mercado à vista no mesmo período;
• A ação precisa se enquadrar nos 85% em ordem decrescente de Índice de Negociabilidade (IN);
• Não pode ser penny stock, ou seja, ser negociada em um valor abaixo de R$ 1,00.

Novas companhias no índice diluem peso de VALE3 e PETR4

Apesar de ser composto por tantas companhias, o índice Ibovespa logicamente reflete os movimentos daquelas de maior peso, as chamadas blue chips. É o caso de Vale (VALE3) e Petrobras (PETR4), que respectivamente equivalem a 11,181% e 7,738% da composição do índice (e PETR3, 4,673%). 

Com isso, a chegada de mais empresas para balancear os movimentos tende a ser favorável ao índice, explica Quaresma. “Qualquer redução nesses pesos [das blue chips] aproxima a performance do índice da performance da bolsa como um todo. Embora a mudança tenha sido marginal, considero que foi positiva, pelo fato de o índice ficar mais diversificado e representativo do conjunto de ações brasileiras, na margem”, diz a analista. 

Ainda assim, Larissa aponta que o índice precisa evoluir muito para se tornar uma boa representação do agregado de ações brasileiras.

Mudança no Ibovespa altera investimentos na bolsa?

As alterações do IBOV, confirmadas nesta quinta-feira (29), já haviam sido previstas nas duas divulgações anteriores da carteira do principal índice da bolsa. A carteira definitiva passa a valer na próxima segunda-feira (2).

Esta mudança é recorrente, com uma reavaliação da operadora da bolsa de São Paulo (B3) a cada quatro meses, verificando se os ativos atendem aos critérios básicos para estarem listados. Para as companhias que entram na lista, pode haver ainda uma vantagem, segundo a analista: o aumento da liquidez, com as ações sendo mais negociadas.

Sobre as empresas que entraram agora, Quaresma reforça que o time de análise da Empiricus Research tem “uma recomendação neutra para as três estreantes”. 

Apesar disso, existem outras empresas listadas no Ibovespa e que os analistas da casa estão muito mais confiantes no potencial de entregarem lucros. Se quer saber quais são elas, uma lista gratuita de 10 ações da bolsa para investir agora pode ser destravada neste link, sem burocracias.

Por fim, a seguir você pode conferir como ficará a distribuição de cada ação no Ibovespa entre setembro e dezembro de 2024:

CÓDIGO	AÇÃO	PARTICIPAÇÃO (%)
RRRP3	3R PETROLEUM	5,624
ALOS3	ALLOS	5,251
ALPA4	ALPARGATAS	601
ABEV3	AMBEV	25,098
ASAI3	ASSAÍ	5,725
AURE3	AUREN	1,474
AZUL4	AZUL	105
AZZA3	AZZAS 2154	2,973
B3SA3	B3	30,866
BBSE3	BB SEGURIDADE	10,233
BBDC3	BRADESCO	9,275
BBDC4	BRADESCO	35,449
BRAP4	BRADESPAR	2,136
BBAS3	BANCO DO BRASIL	35,325
BRKM5	BRASKEM	2,099
BRFS3	BRF	9,349
BPAC11	BTG BANCO	2,064
CXSE3	CAIXA SEGURIDADE	358
CRFB3	CARREFOUR	2,193
CCRO3	CCR	5,948
CMIG4	CEMIG	9,466
COGN3	COGNA	1,156
CPLE6	COPEL	7,805
CSAN3	COSAN	7,019
CPFE3	CPFL ENERGIA	2,735
CMIN3	CSN MINERAÇÃO	2,722
CVCB3	CVC BRASIL	475
CYRE3	CYRELA	2,648
ELET3	ELETROBRAS	32,999
ELET6	ELETROBRAS	5,516
EMBR3	EMBRAER	15,087
ENGI11	ENERGISA	6,888
ENEV3	ENEVA	9,488
EGIE3	ENGIE BRASIL	4,998
EQTL3	EQUATORIAL	19,056
EZTC3	EZTEC	636
FLRY3	FLEURY	3,299
GGBR4	GERDAU	9,897
GOAU4	GERDAU METALÚRGICA	3,013
NTCO3	GRUPO NATURA	5,198
HAPV3	HAPVIDA	0,94
HYPE3	HYPERA	5,454
IGTI11	IGUATEMI	213
IRBR3	IRB BRASIL RE	1,768
ITSA4	ITAÚSA	27,066
ITUB4	ITAÚ UNIBANCO	73,419
JBSS3	JBS	17,657
KLBN11	KLABIN	7,415
RENT3	LOCALIZA	18,324
LREN3	LOJAS RENNER	7,417
LWSA3	LOCAWEB	89
MGLU3	MAGAZINE LUIZA	2,054
MRFG3	MARFRIG	1,996
BEEF3	MINERVA	88
MRVE3	MRV	1,282
MULT3	MULTIPLAN	3,665
PCAR3	PÃO DE AÇÚCAR	55
PETR3	PETROBRAS	46,739
PETR4	PETROBRAS	77,381
RECV3	PETRORECONCAVO	2,526
PRIO3	PRIO	16,685
PETZ3	PETZ	719
RADL3	RAIA DROGASIL	15,802
RAIZ4	RAÍZEN	172
RDOR3	REDE D’OR	16,591
RAIL3	RUMO	12,092
SBSP3	SABESP	29,041
SANB11	SANTANDER	4,956
STBP3	SANTOS BRASIL	4,879
SMTO3	SÃO MARTINHO	1,767
CSNA3	CSN	3,867
SLCE3	SLC AGRÍCOLA	1,531
SUZB3	SUZANO	1,56
TAEE11	TAESA	3,394
VIVT3	TELEFÔNICA BRASIL	9,338
TIMS3	TIM	6,448
TOTS3	TOTVS	7,327
TRPL4	TRANSMISSÃO PAULISTA	4,325
UGPA3	ULTRAPAR	11,297
USIM5	USIMINAS	1,417
VALE3	VALE	111,818
VAMO3	VAMOS	1,698
VBBR3	VIBRA	11,648
VIVA3	VIVARA S.A.	1,484
WEGE3	WEG	30,219
YDUQ3	YDUQS	1,289